Dialog Semiconductor - weiter zu neuen Höhen
Hmm , ich dachte, dass wireless Charging 2.0 bereits durch Wattup reserviert wäre ;-)
Kopfhörer, die sich am S10 aufladen können.
S10 mit derselben Technologie...
Ansonsten als Ergänzung: Nordic war für mich ein „Synergie“-case, aber bei AMS habe ich die Vorteile eher woanders gesehen (Überfluss Cash vs. Cash-Bedarf; Dialog sucht Sensorik - AMS bietet diese; Dialog hat Überfluss R&D Kapazitäten - AMS muss aufgrund fehlender Kapazitäten spannende Themen wie Umweltsensorik abgeben; Dialog könnte evtl. Teile seiner Produktion in die unausgelastete AMS Singapur-Fabrik geben falls technisch möglich; Dialog muss evtl. kein zusätzliches Restrukturierungsprogramm einläuten, etc.). Aber ist wahrscheinlich müßig, hier länger über solche Übernahmen zu diskutieren, da sie a) sowieso nicht kommen und b) wahrscheinlich - wie Du geschrieben hast - es ein eher unbekanntes Unternehmen treffen wird. Ich kannte weder SiTel, noch iWatt, noch Silego vorher.
Bei Nordic (da ging übrigens ein Teil des Erlöses rein) war es weniger der 4Q Umsatz, der enttäuscht hat, sondern mehr die 1Q19 Guidance - von daher steht dieser Test bei Dialog noch aus, auch wenn wir natürlich nie die Zusammensetzung der Dialog-Guidance für 1Q19 erfahren werden. Und über das Gesamtjahr dürfte BT Wachstum bei Nordic doch ähnlich wie der bei Dialog gewesen sein, oder?
Mit meinem Rest-Dialogbestand warte ich mal was der Kurs bis zum 5. März macht und verhöker ggf den Rest (siehst Du die Gefahr einer <300 Mio USD Guidance?).
P.S. Kommt Energous nicht heute oder morgen mit Zahlen?
Kein Re-Import mehr nötig :
https://www.n-tv.de/wirtschaft/der_boersen_tag/...rticle20856776.html
Jetzt haben die Dinger endlich vernünftige Modems drin ...
Guidants News vor 36 Minuten
Kepler Cheuvreux erhöht Kursziel für Dialog Semiconductor von 24 auf 26. Hold.
https://9to5mac.com/2019/02/10/digitimes-7nm-a13-2019-iphone/
Das Samsung Patent skizziert die Anwendung der Wattup-Technologie. Hier wird lediglich die spezielle Anordnung patentiert unter Verwendung des seit heute bestätigten Energous Patents ;-)
Samsung meldet praktisch als Patent die Verwendung von Wattup an. Das muss natürlich nicht unbedingt auch so umgesetzt werden, aber sie denken zumindest darüber nach :-)
Samsung: Anmeldung:
https://www.techradar.com/news/...ew-patent-for-over-the-air-charging
Energous Anmeldung:
http://patft.uspto.gov/netacgi/...abman&OS=leabman&RS=leabman
Kaum fällt das Wort Apple ud weniger gute Verkaufszahlen wird hier wieder abgestraft.
Dialog hat bzw ist dabei sich neu aufzustellen. Diesen Fluch wird die Firma wohl nie los werden. Selbst wenn de rUmsatzanteil von Aplle nur noch 5 % wäre udn Dialog andere Kunden hätte.
Aber erklär mir mal, warum Apple für Dialog kein Thema mehr sein sollte...dieses Jahr wahrscheinlich immer noch um die 70% Apple-Anteil (Bauchgefühl) und selbst in 2020/21 dürfte der weiterhin bei 40-50% liegen. Also selbstverständlich wird Apple auf Jahre hinweg DAS Thema für Dialog bleiben (außer Dialog gelingt mit einer Akquisition die Riesen-Diversifizierung). Selbst bei Zulieferern, die „nur“ 10-30% Apple Anteil haben, bleiben Apple-Nachrichten oftmals ein dominierender Faktor.
Und bitte nicht vergessen: es gibt auch weiterhin ein Apple Design Out Risiko bei Dialog, auch wenn das bei weitem nicht mehr so drastisch ist wie in den letzten Jahren. Und zwar rede ich vom sub PMIC. Dialog sagt, dass sie diesen Slot behalten werden (bzw. gehen davon aus), aber man muss sich überlegen, warum Apple das auf die nächsten 5-10 Jahre machen sollte, wo man doch jetzt die eigenen Ressourcen dafür hat. Wenn das passieren sollte, dann reden wir von 220 Mio Stück (iPhone + iPad) mal 1 USD, sprich über 200 Mio USD, was ca. 15-20% des 2020er Umsatzes ausmachen könnte.
Ich glaube nicht daran in den nächsten 1-2 Jahren, aber man sollte sich diesem Risiko bewusst sein mE.
„Damit kommt es zu einer Fortsetzung der Rally seit Juni 2018.“
https://www.onvista.de/news/dialog-semiconductor-zieht-durch-189405809
Ordert Apple etwa täglich genau die Anzahl von chips für Iphones die sie "verkaufen" produzieren die just in Time ? eher nicht
Bsp Apple produziert 100 Stück IPhones braucht also von Dialog 100 Chips. Apple bezahlt also auch die 100 chips.
Apple verkauft aber nur 2 I Phones hat aber trotzdem für die Produktion 100 chips bei Dialog bezahlt.
Klar werden die auch Ihre Produktion bei Apple herunterfahren wenn die merken das die Nachfrage sinkt und das dann auch der Zulieferer darunter leidet aber das was Apple produziert muss mit chips ausgestattet und bezahlt werden.
Insofern warte ich mal die Zahlen ab, fakt ist das der gsamte Tec Sektor im letzten Quartal 2018 und im ersten 2019 etwas gelitten hat.
Bisher hat Dialog auch immer wieder mit guten Zahlen überascht. Mal abwarten
https://youtu.be/kmaBmUzx3rE
Es ist wirklich eine Schweinerei, was alles im Hintergrund läuft. Den Kleinanleger hat keine Chance.
Zu deiner Frage bzgl. Dialog’s Q1 Guidance:
Die Gefahr besteht natürlich immer, aber wenn ich jetzt einen Vergleich mit dem Vorjahr mache (-28,3% Q4->Q1) kommt Dialog bei angenommenen -30% noch bei knapp 300mio$ raus. Wie groß ist der zusätzliche Content und wie viele XR gehen wirklich raus ? Da sind halt noch ein paar Unbekannte. Mit den günstigeren Preisen in China soll es angeblich auch nicht so schlecht laufen. Mal abwarten. Interessant für Q1 und Q2 wird mE wie es mit Design-Wins bei den anderen Herstellen aussieht. Samsung hat gerade das S10 und Fold vorgstellt. Vivo das V15 Pro. Gab es schon etwas von Huawei ? Kommt bestimmt noch. Die gerade laufende Bluetooth Tour dürfte sicherlich erst im nächsten Jahr Auswirkungen zeigen. Die letztjährige CMIC Tour müsste sich mE in diesem Jahr bemerkbar machen.
Und kaum hattest Du Energous ausgeschrieben ;-) kam auch schon die Pressemitteilung über den Termin am 27.2. Der Kurs geht gerade durch die Decke - ohne Nachrichten! Das wird ja hochspannend am nächsten Mittwoch. Mal schauen wie lange das Geld noch reichen soll. Auf der Delight HP tut sich auch nichts - immer noch der alte Stand vom 28.06.2018. Rizzone sollte auf jeden Fall den Analysten, dessen Vater Hörgerätespezialist ist, wieder einladen. Das hatte wenigstens richtigen Unterhaltungswert :-)
PS: Danke für die Infos ;-)
Er hat sicherlich noch etwas gut, der Monsieur Kaaaarsden , aber ich freu mich jetzt schon auf den Tag, wo er mal nicht Recht hat :-))
Schließlich hat er seine gekauften Informanten ausschließlich in der Apple-Supply Chain ;-)