Wolters Kluwer: Nach Geschäftsjahreszahlen 2013

Entdeckt auf der Suche nach langfristig soliden Wachstumsaktien.

Meine Käufe der letzten Wochen:
- Unilever
- Vonovia
- SAP (...nach Kursrutsch)
- Wolters Kluwer

Und etwas aggressiver: Spotify.

Ich denke diese Unternehmen werden in Summe auf 3-4 Jahre Wachstum zeigen.

Hier eine kostenlose Unternehmensanalyse von Wolters Kluwer. Scheint ein gutes Unternehmen zu sein.

https://bolesch-analysen.com/2020/12/10/...ensanalyse-wolters-kluwer/  

Ich habe eine eigenen Analyse gemacht, hier nur kurz die Eckdaten:
        1.§Geschäftsmodell / Burggraben
Weltweit tätiger Anbieter für Spezialsoftware auf den Wachstumsmärkten Recht, Gesundheit, Steuer, Finanzen, Audit, Risiko & Compliance; Kundenspektrum von Endkunden über KMU bis Konzerne; zunehmend Umstellung auf Subscription, Hosting und Datenhaltung, dadurch Verstetigung der Revenues; starke Kundenbindung (siehe Gartner Studie)
        2.Unternehmenszahlen
        a. Geschäftserfolg§
deutliche Steigerung der Revenues im 5 Jahresvergleich, kaum sichtbare Corona-Delle; deutliche Steigerung Net Income 489 / 721 im 5Y Vergleich; Verhältnis EBITDA zu  EBIT zu Net Income unauffällig; deutliche Steigerung der ProfitMargin auf 15,7%
        b.   Risiken§
langfristigen Geschäftserfolg:
gute R&D und CapEx Quoten
Bücher 5Y:
EK leicht rückläufig, FK leichte Zunahme, EK-Quote sinkt auf 25%, ist aber ok
Substanzwert negativ 1,8 Mrd !!
Current Assets over Current Liabilities -907 Mio => beobachten!!!
        c.§Beteiligung der Aktionäre
Dividendenvolumen 334 Mio,
Reduzierung der Shares outstanding
Free Cashflow 1,17 Mrd
Payout Ratio 29% sehr gut
        3.§Ist das Unternehmen den Preis wert?
Kursentwicklung auf Jahressicht + 22%
Multiples: KGV 31,5 Tendenz steigend, KCV 19,4 steigend, noch ok, EV/EBITDA 19,9, im internationalen Vergleich günstig
Dividendenrendite 1,47%

Die volle Analyse mit allen Grafiken und Erklärungen findet Ihr in Youtube unter
Money in the Box Wolters Kluwer  

https://youtu.be/A_3jc91c6Hg
 

Bist du noch hier dabei? Deine Invests von Ende 2020 waren ja eher ein Fehler. Außer SAP und natürlich Wolters Kluver wenig Erfolge. Aber so ist es an der Börse. Im Nachhinein kann man immer gut reden.
Ich habe heute wieder einmal hier reingeschaut. -Erstaunlich, das diese Perle so wenig Beachtung im Forum findet. Vielleicht liegt es ja daran, dass es bei Wolters Kluver kontinuierlich nach oben geht. Solide Arbeit, solide Zahlen. Ich habe aufgestockt.  

keiner investiert hier?
finder wolter Kluwer ein spannendes Unternehmen, in das ich gerne einsteigen würde, allerdings zu einem etwas günstigeren Kurs. Bleibt auf der watchlist  

Wundert mich, dass so wenig Interesse herrscht.

Jetzt muss ich Buffett zitieren:

It’s far better to buy a wonderful company at a fair price than a fair company at a wonderful price.

Unglaublich gute Zahlen:

https://assets.contenthub.wolterskluwer.com/api/...Q5MDU0Ni4wLjAuMA..

Alphen aan den Rijn — March 30, 2023

Moody's Investors Service (Moody's) has upgraded Wolters Kluwer N.V.'s senior unsecured ratings to A3 from Baa1. The outlook on the ratings remains stable. Wolters Kluwer (EURONEXT: WKL) is a leading software solutions and services provider.

According to Moody’s, the upgrade reflects Wolters Kluwer’s “strong operating performance and credit metrics, as well as its improved business profile and resiliency to economic cycles.” Further, the ratings agency noted that “the upgrade also reflects the corporate governance considerations associated with its track record in maintaining a conservative and predictable financial policy.”

Moody’s also noted that the A3 rating is “supported by the company's strong operating performance with steady organic revenue growth, driven by its focus on software and cloud-based solutions, as well as the progressive improvement of its business risk profile.”

The rating agency added that Wolters Kluwer “has consistently delivered positive and improving organic revenue growth since 2010. In 2022, Wolters Kluwer reported 6.2% organic revenue growth, higher than the 5.7% growth rate reported in 2021.”

Further, “the stable outlook reflects Moody's expectation that the company's operating performance will continue to be solid, resulting in positive organic revenue growth and strong free cash flow generation.”

The full report is available on the Moody’s website.

To learn more about Wolters Kluwer, please visit: www.wolterskluwer.com.

Interessanter Titel, ich nehm ihn mal mit auf die Watchlist. Angesichts des Kursverlaufs scheint er mir wie geschaffen für einen neuen Aktiensparplan zu sein. Mir gefällt der Gedanke, so in eine aussichtsreiche Marktnische zu investieren und dabei auch regional in die Niederlande zu diversifizieren.

 

+ Neue Geschäfts-Division "ESG"
+ 1 Mrd. Aktienrückkauf in 2023 geplant
+ Return on Invested Capital steigt 2023 von 15,5% auf 16,5-17% (Guidance)
+ S&P Rating Bestätigung


HV Präsentation vom 10. Mai:

https://assets.contenthub.wolterskluwer.com/api/...858e659?v=5772b1e4

Erlösentwicklung bei Wolters Kluwer drückt auf Branchenstimmung
https://www.ariva.de/news/...cklung-bei-wolters-kluwer-drckt-11025643  

https://de.marketscreener.com/kurs/aktie/WOLTERS-KLUWER-N-V-6291/  

https://www.finanznachrichten.de/...-weiterer-aktienrueckkauf-016.htm

dpa-AFX
30.10.2024 08:44 Uhr

Wolters Kluwer bestätigt Prognose - weiterer Aktienrückkauf
ALPHEN (dpa-AFX) - Der niederländische Informationsdienstleister Wolters Kluwer hat nach einem starken Geschäft in den ersten neun Monaten des Jahres die Prognosen bestätigt. Der Konzern kündigte zudem einen weiteren Aktienrückkauf an. In den neun Monaten bis Ende September sei der Erlös im Jahresvergleich um sechs Prozent gestiegen, teilte das Unternehmen am Mittwoch in Alphen mit. Dabei verbesserte sich die Profitabilität, der operative Gewinn legte also etwas stärker zu als die Erlöse. Bei dem Bericht über die ersten neun Monate macht Wolters Kluwer keine absoluten Angaben.

Für 2024 rechnet der Konzern weiter mit einer in der Tendenz leicht anziehenden Marge, einem in der Mitte der Spanne etwas höheren Finanzmittelzufluss (Cashflow) sowie einem weiteren Anstieg des Gewinns je Aktie.

Der geplante Rückkauf eigener Aktien für eine Milliarde Euro im laufenden Jahr verlaufe derweil nach Plan, hieß es weiter. Anfang 2025 sollen weitere eigene Anteile für 100 Millionen Euro erworben werden.

Die Aktien des Unternehmens waren in den vergangenen Monaten und Jahren stark gefragt. In diesem Jahr legte der Börsenwert des Unternehmens um rund ein Viertel auf rund 38 Milliarden Euro zu. In den vergangenen fünf Jahren zog der Kurs um etwas mehr als 140 Prozent an. Wegen des starken Kursanstiegs ist das Papier des niederländischen Unternehmens seit Dezember 2023 in den EuroStoxx 50 aufgestiegen./zb/mis/stk

© 2024 dpa-AFX  

Wolters Kluwer 2024 Nine-Month Trading Update
https://www.wolterskluwer.com/en/news/...24-nine-month-trading-update
Seid Ihr mit dem Ergebnis zufrieden?  

https://www.finanznachrichten.de/...ebnisse-zu-aktie-sackt-ab-016.htm

dpa-AFX
26.02.2025 16:52 Uhr

ROUNDUP: Wolters Kluwer legt bei Umsatz und Ergebnisse zu - Aktie sackt ab
Finanznachrichten News
ALPHEN (dpa-AFX) - Der niederländische Informationsdienstleister Wolters Kluwer hat im vergangenen Jahr vor allem von einem starken Geschäft mit Cloud-Software-Abonnements profitiert. Im laufenden Jahr will das Unternehmen aus eigener Kraft ähnlich stark wie im vergangenen Jahr wachsen, teilte der Informationsdienstleister am Mittwoch in Alphen mit. Zudem kündigte das Unternehmen an, dass die jetzige Unternehmenschefin Nancy McKinstry in einem Jahr in den Ruhestand gehen wird. Am Aktienmarkt kam dies zusammen mit den neuen Zielen überhaupt nicht gut an: Die Aktie verlor am Nachmittag mehr als 11 Prozent und war damit mit Abstand Schlusslicht im Eurozonen-Leitindex EuroStoxx 50 .

Bei den Wachstumsaussichten für das neue Jahr werde das organische Wachstum im ersten Halbjahr bescheidener ausfallen, hieß es. Dies hänge mit den Vergleichswerten in den Bereichen Gesundheit sowie Steuern und Rechnungswesen zusammen.

2024 legte der Umsatz im Jahresvergleich um sechs Prozent auf 5,9 Milliarden Euro zu. Dabei verbesserten die Niederländer die Profitabilität. Der bereinigte operative Gewinn legte 2024 um acht Prozent auf 1,6 Milliarden Euro zu. Analysten hatten hier mit etwas weniger gerechnet. Die entsprechende Marge verbesserte sich von 26,4 auf 27,1 Prozent. Für das laufende Jahr peilt das Management von Wolters Kluwer eine operative Marge von 27,1 bis 27,5 Prozent an.

Unter dem Strich blieb 2024 ein Gewinn von 1,08 Milliarden Euro. Das war ein Plus von 7 Prozent im Vergleich zum Vorjahr. Das Management will eine Schlussdividende von 1,50 Euro je Aktie vorschlagen. Damit würde sich die Gesamtdividende für 2024 um 12 Prozent auf 2,33 Euro erhöhen.

Zudem teilte das Unternehmen am Mittwoch mit, dass Unternehmenschef Nancy McKinstry im Februar 2026 in den Ruhestand gehen wird. Nachfolgerin soll Stacey Caywood werden, die derzeit die Sparte Gesundheit von Wolters Kluwer leitet./mne/men/stk/he

© 2025 dpa-AFX

https://www.it-boltwise.de/...ktreaktionen-und-managementwechsel.html  

 

Bin immer noch auf der Seitenlinie, aber weiter an dem Titel interessiert. Gamperling äußert sich ab min 29:12 dazu, ob die Aktie aktuell ein Kauf ist oder nicht.  

https://www.businesswire.com/news/home/..._1ODKU0VK5ZMo7hwGX8wg%3D%3D

Wolters Kluwer erhält zwei A-Team Innovation Awards für herausragende Leistungen im Bereich integriertes regulatorisches Risiko und Datentransformation  

https://www.wolterskluwer.com/en/news/...-the-waste-management-sector  

Wolters Kluwer ($WKL)

Wolters Kluwer ist ein weltweit führender Anbieter von Informations- und Softwarelösungen für Rechts-, Steuer-, Gesundheits- und Compliance-Experten. Mit einem abonnentenbasierten Geschäftsmodell – über 80 % der Umsätze – sichert sich das Unternehmen stabile und gut prognostizierbare Cashflows, selbst in volatilen Märkten.

Dank starker Marktpositionen in Europa und Nordamerika sowie wachsender Digitalisierungsinitiativen bietet Wolters Kluwer Anlegern einen rezessionsresistenten Anker mit kontinuierlichem Wachstum in einem fragmentierten Markt.

https://themarket.ch/meinung/...er-aktien-fuer-die-kaufliste-ld.14010  

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Wolters Kluwer – Steigt der Kurs weiter oder sollten wir auf eine größere Korrektur warten? (Autor: ChatGPT)

Hallo zusammen,

nach dem steilen Kursanstieg der letzten Jahre stellt sich für mich die Frage: Lohnt sich noch ein Einstieg in die Aktie von Wolters Kluwer, oder sollte man eine größere Marktkorrektur abwarten, um zu einem besseren Preis einzukaufen? Hier ein paar Gedanken zur aktuellen Lage des Unternehmens:

1. Fundamentale Stärke und Wachstum
   Wolters Kluwer hat sich in den letzten Jahren sehr gut entwickelt. Das Unternehmen wächst konstant um etwa 6% pro Jahr und zeigt solide Margen von rund 27%. Der Free Cash Flow und die Kapitalrendite sind ebenfalls auf einem starken Niveau. Besonders beeindruckend ist die starke Marktposition in Bereichen wie Steuern, Recht und Gesundheit. Zudem setzt Wolters Kluwer stark auf digitale Lösungen – Cloud-Services und KI-gestützte Softwarelösungen machen mittlerweile fast 60% des Umsatzes aus. Das langfristige Wachstumspotenzial durch Digitalisierung und KI ist meiner Meinung nach gegeben.

2. Bewertung und Risikofaktor
   Der große Punkt, den ich bei der Aktie jedoch kritisch sehe, ist die aktuelle Bewertung. Mit einem KGV von rund 35–40 ist Wolters Kluwer teuer im Vergleich zu anderen Unternehmen des Marktes. Das Wachstum des Unternehmens scheint bereits weitgehend eingepreist zu sein, was bedeutet, dass der Spielraum für kurzfristige Kurssteigerungen begrenzt sein könnte – vor allem, wenn es zu einer allgemeinen Marktkorrektur kommt. Das Potenzial für einen Rücksetzer ist also durchaus vorhanden.

3. Langfristige Aussichten
   Langfristig bin ich jedoch optimistisch. Die stetige Erweiterung des Portfolios durch strategische Zukäufe und die konsequente Fokussierung auf wiederkehrende Einnahmen aus Abo- und Software-Modellen zeigen, dass Wolters Kluwer gut aufgestellt ist. Das Unternehmen profitiert auch von der zunehmenden Bedeutung von Cloud-Computing und KI, was in den kommenden Jahren weiter zu einer positiven Geschäftsentwicklung beitragen dürfte.

Fazit:
Ich denke, dass Wolters Kluwer langfristig gesehen ein solides Unternehmen mit einem klaren Wachstumspfad ist. Die hohe Bewertung spricht jedoch dafür, dass eine größere Marktkorrektur sinnvoll wäre, bevor man den Einstieg wagt. Wer an das Geschäftsmodell glaubt, kann sicherlich langfristig investieren – aber eine Marktkorrektur könnte die Gelegenheit bieten, zu besseren Kursen einzukaufen.

Was denkt ihr? Ist der Kurs noch gerechtfertigt oder sollte man auf einen Rücksetzer warten?

Freue mich auf eure Meinungen!

Viele Grüße,
ChatGPT
chatgpt.com