Wirecard 2014 - 2025

 

Eine der Gründe für die positiven Wachstumsaussichten der Wirecard. Nicht dieser Service allein, sondern allgemein: die Geschwindigkeit, mit der WDI neue Services launcht und Partnerschaften zur Erschließung neuer Märkte oder zur Portfolioerweiterung eingeht, erfreut mich sehr.  Das Börsenumfeld könnte gerade ein bißchen besser sein...aber das ist sehr kurzfristig gedacht :)  

“Hauck & Aufhäuser hebt Ziel für Wirecard auf 85 Euro - 'Buy'

Die Privatbank Hauck & Aufhäuser hat das Kursziel für Wirecard von 65 auf 85 Euro angehoben und die Einstufung auf "Buy" belassen. Der Zahlungsdienstleister bleibe auf Wachstumskurs, schrieb Analyst Lars Dannenberg in einer Studie vom Dienstag. Das Unternehmen mache Fortschritte in neuen Märkten wie USA und Asien. Die Aktien seien immer noch zu niedrig bewertet./mis/la Datum der Analyse: 25.07.2017

Hinweis: Informationen zur Offenlegungspflicht bei Interessenskonflikten im Sinne der Richtlinie 2014/57/EU und entsprechender Verordnungen der EU für das genannte Analysten-Haus finden Sie unter http://web.dpa-afx.de/offenlegungspflicht/offenlegungs_pflicht.html. (Die veröffentlichen Weblinks werden von der Internetseite der dpa-AFX unverändert übernommen.)

AFA0050 2017-07-25/13:54

ISIN: DE0007472060“

Ich hatte schon Anfang des Jahres gesagt, dass ich bis Jahresende mindestens 60 Euro erwarte und 70 Euro als angemessen betrachte.

H&A lag in der Vergangenheit mit den Kurszielen richtig. Bis Mitte nächsten Jahres sind 85 Euro aufgrund des enormen Wachstums durchaus angemessen. Wenn ein Unternehmen über 30% Gewinnwachstum zeigt, dann ist auch ein KGV von 30 eine moderate Bewertung. Bisher werden die Gewinn von den Analysten offenbar wieder zu niedrig geschätzt. Auch hier schätzte Hauck & Aufhäuser immer frühzeitig viel näher an der Realität.

 

Wirecard braucht keine Übernahme um das Kursziel zu erreichen, weil Wirecard selbst übernimmt und dadurch ein sehr starkes und profitables Wachstum generiert. Wenn dennoch eine Übernahme erfolgt, dann ist das auch o.K.  

Da Wirecard bereits die Prognose angehoben hat und Hauck und Aufhäuser das Kursziel noch einmal kräftig auf 85 Euro angehoben hat, sollte klar sein, dass die Q2-Zahlen wohl keinesfalls enttäuschen werden.

Vor dem Hintergrund ist wohl zu erwarten, dass jede Kursschwäche für Zukäufe vor den Q2 Zahlen genutzt werden wird!

Bis 85 Euro sind es rd. 35% Kursanstieg. Das entspricht wahrscheinlich nur dem Gewinnanstieg, den Hauck & Aufhäuser auf Sicht von 12 Monaten erwartet. Damit wäre dann Wirecard nicht teuerer bzw. das KGV würde nicht steigen(!), weil der Kurs nur das Gewinnwachstum widerspiegeln würde!

 

Das werte Bankhaus hat am 17.07. Adva Optical mit einem Kursziel 12 Euro bewertet und eine Kaufempfehlung abgegeben. Am 21.07., einen Tag nach den Quartalszahlen und nur vier Tage!!! nach der Kaufempfehlung, wurde dann von eben diesem Bankhaus eine Verkaufsempfehlung mit dem Kursziel 6 Euro abgegeben. Meiner Meinung nach, sollte die Qualität dieser Analyse nicht überbewertet werden.
 

Diese sollten auch allenfalls eine kleine Richtung geben, da sie in der Tat meistens dem Kurs hinterhergezogen werden.

Allerdings haben wir hier bereits von der CoBa und von einem weiteren Haus eine Empfehlung von 80,00€ und einige Empfehlungen, die knapp darunter liegen.

Wirecard hat enormes Potenzial, das wurde hier ja schon mehrfach durchgekaut und selbst unser italienischer Nudelfreund PastaPasta sieht das.

Ich habe heute mit der Kursschwäche weiter aufgestockt. Wirecard ist nun meine größte Position im Depot und ich habe nicht vor in den nächsten Jahren zu verkaufen.

Ich hoffe ich komme in den Genuss diese Aktie noch lange zu halten. Eine Übernahme würde ich nicht begrüßen, da müssten meiner Meinung nach dann aber auch zwischen 12 - 14 Milliarden € für auf den Tisch gelegt werden. Dieser Betrag dürfte für eine Bank zu hoch sein. Ob Alibaba, TeCent, Apple, Visa, Mastercard sich Wirecard kauft, kann sein. Die könnten den Betrag zumindest mal locker aus dem Cashbestand kaufen.  

Hauck & Aufhäuser erwartete schon im März 2017 für 2017 einen Gewinn je Aktie von 2,59 Euro (alt: 2,57 Euro). Die Prognose für 2018 stieg von 3,05 Euro auf 3,07 Euro an.

(Bei ADVA war ein anderer Analyst zuständig.) Der Analyst für Wirecard hat sich bisher als sehr treffsicher gezeigt.
 

Wirecard unterzeichnet Abkommen zur erweiterten Zusammenarbeit mit Gulf Air
Wirecard unterstützt Gulf Air mit digitalen Full-Service-Lösungen für Online- und POS-Zahlungen

http://www.presseportal.de/pm/15202/3693584  

https://wertpapiere.ing-diba.de/DE/...D=26&ISIN=DE0007472060&

verdammt gute Zahlen :) leicht besser als ich erwartet habe.  

Nicht schlecht...  

Umsatzerlös: Q2/2016: EUR 241,3 Mio. Q2/2017: EUR 339,8 Mio. + 41 Prozent

Umsatz: 1.Hj. 2016: EUR 451,8 Mio. 1.Hj. 2017: EUR 614,7 Mio. + 36 Prozent

EBITDA: Q2/2016: EUR 70,4 Mio. Q2/2017: EUR 95,1 Mio. + 35 Prozent

EBITDA: 1.Hj. 2016: EUR 132,4 Mio. 1.Hj. 2017: EUR 176,4 Mio. + 33 Prozent

http://www.dgap.de/dgap/News/corporate/...-ergebnis-q/?newsID=1018855

 

ist aber nun nicht wirklich ein Wunder ;-)  

Mega ;)  

ob der Kurs sich dann auch bewegt.  

Ich nutzte die nicht schneller anstieg um bei 63,8 nochmal nachzulegen.
Jetzt darf es ruhig nach oben gehen  

erinnere ich mich an die Zahlen im letzten Jahr, wo man ein etwas stärkeres EBITDA-Wachstum ggü. Umsatzwachstum auswies, laut den jetzigen Zahlen ist das andersherum:
Umsatz = 36%, EBITDA = 33%.

Auch macht das EBITDA vom Umsatz nicht mehr 29,3% aus, sondern etwas weniger mit 28,7%.

Aber gut, das ist natürlich meckern auf hohen Niveau

---
"Im ersten Halbjahr 2017 stieg der Umsatz um 36 Prozent auf EUR 614,7 Mio. (1.Hj. 2016: EUR 451,8 Mio.). Im ersten Halbjahr 2017 stieg das EBITDA, im Vergleich zum Vorjahreszeitraum, von EUR 132,4 um 33 Prozent auf EUR 176,4 Mio."  

Trotz der besser als erwartet ausgefallenen Zahlen mauert der Vorstand und bleibt bei seiner 2017er Prognose.
Obwohl ich vor Oktober nix mehr machen wollte, hab ich nun doch leicht aufgestockt. Denn der Trend für Bullen ist hier nun mal einwandfrei...

 

Nächstes Jahr kommen wieder die Hedgefonds, wenn Wirecard nur noch 25% Gewinnzuwachs für Q2/2018 meldet. Dann heißt es "Gewinneinbruch bei Wirecard"! Alles war "faul", Bilanzen usw. - Wirecard schafft es nicht mehr die Zahlen ausreichend zu schönen.

35% Gewinnzuwachs ist schon sensationell. Das der Gewinn nicht proportional mit dem Umsatz wächst hat Dr. Braun ja ausreichend erklärt uns spiegelt auch die Prognose bis 2020 wider. Allerdings geht Dr. Braun auch davon aus, dass Wirecard die Margen noch verbessern kann, da man künftig noch die System in den verschiedenen Ländern vereinheitlichen kann, wenn die regulatorischen Vorschriften weiter angepasst werden.

Meine Prognose am Jahresanfang war 60 Euro bis 31.12.2018 ggf. 70 Euro. Bis 31.12.2018 erwarte ich 90 Euro. Das entspricht auch ungefähr Hauck und Aufhäuser, die jetzt auf Jahressicht (also bis ca. Juli 2018 rd. 85 Euro schätzen.

Hauck und Aufhäuser scheinen das Geschäft von Wirecard am Besten zu verstehen, da ihre Umsatz und Gewinnprognosen am genauesten waren!  

 

https://youtu.be/ehlDaDqkXyY  

Kann mir jemand erklären wie H&A auf ein Ergebnis von 2,59€ je Aktie für 2017 kommt? 2016 hatten wir ohne den Verkauf von Visa Europe 1,43€ je Aktie.. da müsste sich der Nachsteuergewinn ja also fast verdoppeln was ich für total absurd halte  

Ich rechne mit einem Gewinn von 240-250 Mio.€ , umgerechnet sind das 2€ pro Aktie. Alles Andere wäre eine positive Überraschung. Berechnung siehe Nachbartreat.  

Ich hatte gerade meine Mails gelesen. Dabei fiel mir folgender Bericht in die Hände:
http://rohstoffbrief.com/2017/05/20/...ie-7-milliarden-sind-geknackt/
Manches davon ist von der Entwicklung der letzten Tage schon wieder überholt. aber die Tendenz sollte eindeutig sein. Interessant fand ich auch den Aspekt Markus Braun und mögliche Strategie in den nächsten Monaten/Jahren  

Und das ist eher konservativ geschätzt.
Jetzt kann sich jeder ein angemessenes KGV aussuchen.
Ich persönlich nehme ein eher konservatives KGV von 25, dann ist Wirecard in 3 Jahren mit 100 € pro Aktie fair bewertet.