Banken & Finanzen in unserer Weltzone

Regional lenders in the US will have to deal with higher borrowing costs after the failure of First Republic Bank underlined the risk of a corporate debt wipeout once regulators get involved.
https://www.ifre.com/story/3885963/...re-after-frb-wipeout-gpmz1dygzs  

CPI for all items rises 0.4% in April; shelter, used cars and trucks, and gasoline up
https://www.bls.gov/news.release/cpi.nr0.htm
Consumer Price Inflation Slows Modestly, Still Outpaces Americans' Wages For 25th Straight Month
https://www.zerohedge.com/personal-finance/...es-americans-wages-25th  

US credit crunch didn't start with SVB collapse, and may not end there
https://www.reuters.com/markets/us/...e-may-not-end-there-2023-05-10/  

US April CPI rise gives Fed little room for pivot soon: U.S. consumer prices increased in April on higher gasoline costs and rents, while underlying inflation remained strong as used motor vehicle prices rebounded, potentially ensuring that the Federal Reserve keeps interest rates elevated for a while.
https://ca.investing.com/news/economic-indicators/...vot-soon-2989059  

https://www.nasdaq.com/market-activity/index/bkx

Chart Analyse US-Bankenindex KBW - Im Crash vor großer charttechnischer Herausforderung: Der Wert des amerikanischen Bankensektors - dargestellt durch den KBW-Index - ist in den letzten eineinhalb Jahren massiv zurückgekommen. Von seinem 2022er-Hoch bei 148,96 Punkten hat er sich halbiert. Dieser Einbruch könnte sich im Zuge der Bankenpleiten der letzten Monate nochmals weiter beschleunigen.
https://stock3.com/news/...-charttechnischer-herausforderung-12358477  

Shares of PacWest Bancorp slumped 25% premarket on Thursday as the bank pledged additional assets as collateral to increase its borrowing capacity under the U.S. Federal Reserve's discount window and said it had $15 billion of immediately available liquidity.
https://www.ariva.de/forum/pacwest-bankcorp-582562?page=3#jumppos77  

Wall Street Das Risiko der Regionalbanken: Warum die Vertrauenskrise so schwer zu stoppen ist
Die steigenden Zinsen in den USA stellen kleinere Finanzhäuser vor neue Probleme und haben unerwünschte Nebeneffekte: Sie machen die Großbanken noch größer.
https://www.handelsblatt.com/finanzen/...zu-stoppen-ist/29141876.html  

The Fed’s Interest Rates Are still Fueling Inflation rather than Dousing it, and People Getting Used to this Inflation
https://wolfstreet.com/2023/05/11/...-getting-used-to-this-inflation/
Core CPI Stuck at 5.5%-5.7% Range for Fifth Month, Now Higher than Overall CPI
https://wolfstreet.com/2023/05/10/...car-prices-suddenly-spike-again/  

Apollo Group: Demand for Corporate Loans and Commercial Real Estate is at 2008 levels
https://matttopley.com/
 

STAHLHARTE ZEITEN
 

Rettung der kleinen Geldhäuser wird US-Großbanken Milliarden kosten
Die US-Einlagensicherung musste gleich mehrere Regionalbanken retten. Die Kosten von knapp 16 Milliarden Dollar wollen die Aufseher jetzt vor allem an größere Institute weiterreichen.
https://www.handelsblatt.com/finanzen/...iarden-kosten-/29147628.html  

FRA-OIS demise leaves hole in bank treasury risk management Banks now face ‘greater downside’ to widening credit spreads
https://www.risk.net/derivatives/7956584/...-treasury-risk-management  

Statistisches Bundesamt
 

gegenüber dem Vormonat!  Bei diesen Statistiken jedoch " ist zu berücksichtigen, dass die Verfahren erst nach der ersten Entscheidung des Insolvenzgerichts in die Statistik einfließen. Der tatsächliche Zeitpunkt des Insolvenzantrags liegt in vielen Fällen annähernd drei Monate davor".

Die Zahlen spiegeln also nicht unbedingt den aktuellen Zustand wider!

https://www.destatis.de/DE/Presse/...ngen/2023/05/PD23_185_52411.html

 

Angesichts dieser im Spiegel nur halb und zum Teil unwahr widergegebenen Zahlen aus dem Originalbericht des Statistischen Bundesamtes (vgl. die in #3313 und #3314 verwendeten Quellen) bitte ich doch um Verwendung der Originalquellen statt derjenigen aus von reisserischen Überschriften lebenden Zeitschriften.  

Retail Remains Active, but Trading Turns Bearish
https://www.nasdaq.com/articles/...s-active-but-trading-turns-bearish  

Credit Outlook: A rebuild of risk premia: a rebuild of risk premia across a wide range of asset classes. From an asset allocation perspective, we continue to prefer credit over equities.
https://www.blackrock.com/sg/en/literature/...tlook-q2-2023-final.pdf  

Rezessionswahrscheinlichkeit steigt – sogar Warren Buffett ändert die Anlagestrategie
https://de.investing.com/news/stock-market-news/...estrategie-2403064  

Weltbank-Präsident warnt: Gigantische Schuldenberge bedrohen die Weltwirtschaft
https://de.investing.com/news/economy/...n-die-weltwirtschaft-2404072

Ach, die Peanuts einfach weginflationieren. Und los geht es im Gallop ;-)  

USA kurz vor Zahlungsausfall: Alarmstufe Rot aus dem "War Room": Jamie Dimon warnt vor weltweiter Markt-Panik
https://www.ariva.de/news/...fall-alarmstufe-rot-aus-dem-war-10678269  

Midsize Bank Panic to Test Regulators’ Skepticism of Mergers
Some banking experts say the best way to shore up depositors’ and investors’ confidence is for more lenders to buy each other
https://www.wsj.com/articles/...lators-skepticism-of-mergers-dd0893bf  

Deutsche Bank besorgt über weltwirtschaftliche Gesamtlage
https://www.wallstreet-online.de/nachricht/...tschaftliche-gesamtlage
Deutsche Bank Economic Chartbook Germany
https://www.ariva.de/forum/...er-eurozone-472954?page=318#jumppos7962  

Global equity funds see 4th week of outflows on slowdown worries: According to Refinitiv Lipper, global equity funds saw $4.9 billion worth of outflows, which was the fourth consecutive outflow.
https://www.investing.com/news/economy/...on-slowdown-worries-3081461  

Bankenkrise in den USA: Aktien fallen, Notkredite steigen wieder
https://finanzmarktwelt.de/...allen-notkredite-steigen-wieder-270484/  

DWS Investmentampel: Wir bleiben im globalen börsennotierten Immobiliensektor untergewichtet.
https://www.dws.com/AssetDownload/...2576ded43&consumer=E-Library
Blackrock's New 2023 Playbook: Being strategic in real estate: "We’re underweight real estate on a horizon of five years and beyond. This view is based on the fundamentals of real estate investments made by private open-ended funds. We think valuations need to fall further due to the economic backdrop."
https://www.blackrock.com/corporate/literature/...state:GoingGranular
IPE Real Assets May/June 2023: Investors sit out the market - Nearly half of investors expect to invest less this year
https://realassets.ipe.com/investors/...t-the-market/10066475.article

https://de.investing.com/etfs/ishares-eurostoxx-600-real-estate