Vestas -alles andere als flügellahm

minus 10% sind Nachkaufpreise, bis heute abend wird man realisieren, dass PTT erhalten bleibt  wie der Washingtonexaminer schreibt  "It would trim the wind industry’s 2.3-cent-per-kilowatt hour tax credit to 1.5 cents. The solar industry’s 30 percent tax credit would be unchanged."
da die Stromgewinnung durch grosse Windmühlen immer kostengünstiger geworden ist, denke ich man wird auch mit 1,5cent per kw zurecht kommen  

Trump kann man sowieso nicht ernst nehmen ... heute so morgen so.  

" Lars Christian Lilleholt, konnte sich mit der Trump-Administration auf eine Zusammenarbeit beider Länder im Windsektor einigen. Während der dänische Turbinenhersteller Vestas schon an vier Standorten in den USA Onshore-Turbinen fertigt, hatte sich das Offshore-Jointventure der Dänen mit Mitsubishi Heavy Industries, MHI Vestas, wegen unsicherer Marktbedingungen noch nicht niedergelassen. Die USA haben bisher nur 30 Megawatt (MW) im Meer installiert, während in Europa schon 13 Gigawatt vor den Küsten Strom erzeugen...."
link s.#1702

und die neue 9,5 MW Windturbine (die grösste der Welt) wird bereits in USA erprobt wie kürzlich berichtet wurde  

proposal
Shares in Vestas Wind (OTCPK:VWDRY -8.5%) and other European wind turbine makers are tumbling today in reaction to proposed cuts to renewable energy that are part of the proposed Republican tax bill, threatening the group's expansion in the U.S. market.
Shares in Vestas, Siemens (OTCPK:SIEGY -1.1%), Siemens Gamesa (OTCPK:GCTAF -3.7%) and Germany's Nordex (OTCPK:NRDXF) all are lower in European trading.
"The proposed House tax bill could have detrimental effects on market volumes and prices if passed; at best Wind stocks face increased near-term uncertainty," according to Barclays analysts, adding Vestas and Siemens Gamesa shares should be most affected.

https://seekingalpha.com/news/...rbine-makers-plunge-u-s-tax-proposal

....offenbar will Trump die Entscheidung erst im Januar treffen wie man hier sehen kann
"The ITC will send its proposals to Pres. Trump, who faces a January deadline to make a final decision..."
https://seekingalpha.com/news/...5-percent-duty-imported-solar-panels  

 

es wurde während der Installation beschädigt, es war aber nicht Bestandteil der MHI Windturbine .Dies hat ein unabhängige Untersuchung ergeben so schreibt MHI in einer Presseerklärung

http://borsen.dk/nyheder/virksomheder/artikel/1/..._moelle_i_thy.html

 

ist milde ausgedrückt @ badtownboy  

alle anderen hatten schon richtig fett verloren....  

bin mal gespannt  

allen anderen wind aktien ist noch reichlich potential nach unten  

...heute holt sie alles nach  

Auftragsbestand reichlich übertrieben. Ich denke es pendelt sich sehr bald wieder bei 65 ein.  

Anbei mal ein paar Fakten, das ist ja in der ersten Aufregung manchmal garnicht so verkehrt:

Der Umsatz soll nun in einer Bandbreite zwischen 9,5 und 10,25 Mrd. Euro landen (zuvor: 9,25 bis 10,25 Mrd. Euro). Die Spanne wird also weiter oben angesetzt. Der Umsatz landet also im Idealfall auf dem starken Vorjahresniveau.

Die EBIT-Marge wird minimal (!) nach unten angepasst. Die Marge soll auf Jahressicht nun bei 12 bis 13 Prozent landen (zuvor: 12 bis 14 Prozent). Es geht also um exakt einen Prozentpunkt im schlimmsten Fall und das wohlgemerkt in diesem eher schwierigen Marktumfeld.

Beim Thema Free Cash Flow ändert Vestas die Guidance erheblich und peilt nun einen breiten Korridor von 450 bis 900 Mio. Euro für das Gesamtjahr 2017 an.

Zuvor hieß es, diese Kenngröße soll bei mindestens 700 Mio. Euro liegen.

Wird der untere Wert der Spanne erreicht ist das natürlich im Vergleich zu den genannten 700 Mio. ein Minus von 250 Mio. Euro.  Vermutlich landet man in der Mitte oder eher am oberen Ende (zurückhaltende Prognosen haben bei Vestas in den letzten Jahren Hochkonjunktur).

Absolut positiv ist die Entwicklung beim Auftragseingang. Der Auftragseingang ist im dritten Quartal 2017 im Vergleich zum Vorjahr, um 48 Prozent auf 2.615 Megawatt (MW) angestiegen. Das entspricht einem Zuwachs von rund 31 Prozent auf 2,1 Mrd. Euro.

Wohlgemerkt, all das geschah in einem schwierigen Marktumfeld. Vestas kommt im Vergleich zur Konkurrenz extrem gut durch diese Zeiten.

Ergo ich halte den Einbruch der Aktie für maßlos übertrieben.

Freue mich über Gegenreden. Wie seht ihr die Lage?


Quellen: IWR Online, vestas.com, FinanzNachrichten.de
 

Fakten gut herausgearbeitet. Man könnte darüber streiten ob es überhaupt eine Prognosesenkung ist.
 

Mit minus 18% hat die Börse aber nicht gestritten ! Wohl eher eindeutig :-))  

das nennt man dann "Übertreibung".  

Liest man die dänische Börsenpresse so ist fast einhellig von einer Übertreibung die Rede. Bei dieser operativen Gewinnmarge (von der andere nur träumen können), diesem Umsatzzuwachs und Auftragsbestand die Aktie um über 20% nach unten zu schicken, ist völlig unverhältnismäßig.

Man ist in Dänemark auch eher der Meinung, dass in Vestas traditionell viele kurzfristig orientierte Investoren unterwegs sind, die dann schnell mal abspringen (heftige Ausschläge nach Zahlen gab es häufiger, allerdings selten so heftig). Nun ja lange Rede kurzer Sinn: Wir sollten uns so langsam guten Einstiegskursen nähern. Heute kam auch schon ein erstes Analysten-Update: "Kepler Cheuvreux senkt Ziel für Vestas auf 566 Kronen - 'Buy'" Aktuelles Kursniveau: 420 Kronen  

Das durchschnittliche Kursziel liegt nach den Zahlen bei 521 Kronen (Einschätzung von 10 Banken/Analysten).

Quelle: boersen.dk
 

Noch ein Fact: Das aktuelle Kursniveau würde die Annahme voraussetzen, dass Vestas nur noch 7% Marge einfährt. Das ist angesichts von 12 bis 13 Prozent Marge die Vestas genannt hat, eine ziemlich große Differenz. Auch für 2018 und 2019 ist nicht mit einem absacken der Marge in diese Region zu rechnen.  

Nordea senkt KZ von 650 auf 610. Erwartet dass Vestas mit seiner Verbesserung der Rentabilität fortfährt und gute Gewinne bringen wird trotz Preisdruck  auch die Servicedienste laufen sehr gut. DieZulieferer werden unter Preisdruck geraten,weil Vestas kompensieren muss und die Produkte redesignen muss.Die Unsicherheit in USA sei gross aber nicht so gross das Potential zu verschlechtern.

Carengie schreibt die Raktion an der Börse sei zumindest stark  übertrieben und setzt Kursziel aif 695. Vestas sei jetzt auf einem historich niedrigen Kursniveau. Der jetzige Kurs entspräche einer Marge  von 7 %, Carnegie erwartet 12 % in den nächsten Jahren und hält an seiner Kaufempfehlung fest.

http://penge.borsen.dk/artikel/1/353994/...tpOjA7czo2OiJWZXN0YXMiO30,

scön dass amn machmal was lesen darf hier...
mich hat es voll erwischt war eine Woche ohne Internet zu einer Beerdigung..
ärgerlich  

KZ von 510 auf 385
Danske Bank mit 675 die höchste Prognose

schöne Grafik vom 10. November dazu hier

Kursmål efter regnskabet
http://penge.borsen.dk/artikel/1/353985/...tpOjA7czo2OiJWZXN0YXMiO30,  

http://www.4investors.de/php_fe/index.php?sektion=stock&ID=119102  

25-30€ mein Kursziel, wenn die 56 € nicht bald erobert werden !!  

Wohl dem der nur wenige oder noch keine Aktien hat - wie es auch die Banken fast einhellig analysieren sollte man nun zuschlagen können.

Allen anderen (zu denen ich auch gehöre) müssen wohl leider munter nachkaufen um die Verluste einzudämmen.

Als jemand der den Aufstieg aus tiefsten Tiefen von 3,60 auf über 80 Euro mitgemacht hat, den kann nur noch wenig schocken J (natürlich war ich leider nicht permanent investiert, sonst wäre ich nun wohl ein gemachter Mann J)

Die Windkraft ist aktueller als je zuvor und wie man am Auftragsbestand und den steigenden Umsätzen sieht keineswegs auf dem Rückzug - ganz im Gegenteil. Selbst eine Marge von 12 Prozent wie sie nun viele für 2018/2019 prognostizieren ist absolut top und nur minimal niedriger als bisher erwartet!

Also an alle die mit mir durch das Tal der Tränen gehen: Am Ende zählen an der Börse die nackten Zahlen und die stimmen nach wie vor. Die aktuelle Reaktion ist maßlos übertrieben.
 

mit den Nordex-Zahlen. Was absolut unsinnig ist, da Vestas wohl mit Schuld daran ist, dass Nordex kaum Aufträge einfährt. Kommt mir ähnlich vor wie bei Ströer und Prosieben. Da haben auch immer die Prosieben-Meldungen Ströer mit ins Tief gerissen, obwohl gerade die Online-Werbung von Ströer den TV-Sendern zusetzt.

Die Aktie ist jetzt überverkauft, ein saftiger Return ist nur mehr eine Frage der Zeit.