Biocryst Pharmaceuticals (WKN: 896047)

wenn ich mich nicht irre, hatte aber BCRX beim Jahresabschluss selbst schon so kommuniziert, in Q1 nicht ganz die Ziele von Q4 22 zu erreichen. Und trotzdem gehen Analysten von einer Steigerung aus um dann die ``verfehlten`` Ziele als sinkende Kurse zu verkaufen. Darum sage ich ja, lieber bis nach den Zahlen warten!  

hier ein "ehemaliger Albo Jünger" :)
ich war aber auch schon zu Albo zeiten hier dirn, bzw. habe es tatsächlich geschafft, meine Albo Anteile kurz vorm BO hier rüber zu schleppen. So konnte ich mit einem einfachen Trade meine Werte halbieren anstatt sie zu verdoppeln. Hurra!
Ich turne hauptsächlich auf den Stocktwits herum, dort wurde berechnet, dass man in Q1 die Zahlen von Q4 auf jeden Fall gehalten hat. Zusätzlich sollte ja ROW langsam aber sicher ins rollen kommen.

Zum Kredit: damit hat man einen alten Kredit abgelöst. Und zwar zu besseren Konditionen - trotz erheblich schlechterem Zinsumfeld im Vergleich zum Kredit damals. Das ist ein sehr starkes Zeichen. Man hat zusätzlich die Möglichkeit weitere 150 Mio nachzuholen. Die große Preisfrage lautet also: wozu? Was hat BCRX mit dem möglichen Geld vor? Die Kosten sollten ja erstmal runter gehen, allerdings heuert man Leute an wie ein betrunkener Pirat auf Landgang. Man benötigt definitiv keine 530 Leute um ein Rare Desease Medikament zu hökern und eine P1 Forschung unterhalten. Prinzipiell könnte man 450 von den 530 kicken und den Laden damit sehr zügig in deutlich schwarze Zahlen bugsieren. Dann hätte man sicherlich auch schnell einen doppelt so hohen Kurswert wie jetzt.

Was tun all diese Leute bei BCRX?  

https://www.tipranks.com/news/the-fly/...al-trial-evaluating-ordaleyo

Nachricht wurde nicht auf stocktwits gebracht (oder ich hatte es übersehen?). Diese Daten von klingen richtig gut. Der Markt selbst hat es aber kaum aufgenommen.

@Mister Turtle .., ohje. Aber du bist ja ultralong unterwegs und kannst es sicher aussitzen.  

je nachdem, ob man die Q4 von 2022 bestätigt, oder verfehlt, wird es heute die entsprechenden Kursausschläge geben. Bei Bestätigung wird man sicher die $8 knacken. Aber wenn die Analysten enttäuscht werden, muss man sehen, ob die Widerstände bei $7 und $6,85 halten.

Wird also definitiv ein Fingerzeig für die kurzfristige Ausrichtung werden. Längerfristig müssen für 2023 dann die $320 erreicht werden, dann ist man definitiv wieder in der Spur!  

—Q1 2023 ORLADEYO net revenue grows 38 percent y-o-y to $68.4 million—

—Strong ORLADEYO new patient growth in Q1: 46 percent increase in patients on therapy y-o-y, including eight percent growth q-o-q—

—Over 1,000 U.S. patients on ORLADEYO therapy—

—ORLADEYO net revenue in 2023 expected to be no less than $320 million—

https://www.stocktitan.net/news/BCRX/...nd-provides-34krpbnxqdlr.html  

schauen wir mal, ob ich mit meiner Meinung richtig liege und es heute weiter abwärts geht?  

https://www.zacks.com/stock/quote/BCRX?q=BCRX

ich warte aber noch ;)  

.., aber entgegengesetzt, als was der Premarket da gerade anzeigt. (weit weg)  

 

Die durchschnittliche Umsatzschätzung für das Juni-Q liegt bei 81,3 Mio. $. Bin gespannt, ob BCRX diese Marke erreichen können wird oder nicht. Falls nicht wären m.M.n. die FY23 Umsatzziele in Gefahr.  

BioCryst wählt Er-Kim Pharmaceuticals als Vertriebspartner für ORLADEYO® (Berotralstat) in der Türkei

https://ir.biocryst.com/news-releases/...ceuticals-commercial-partner  

hier hat sich ja nichts getan in den letzten 3 Monaten, bis auf den kurzen Ausreißer Richtung $8 und jetzt wieder zurück auf $7. Kein gutes Invest  für 1 Jahr. Abwärtstrend scheint bestehen zu bleiben?
Bleibe mal weiterhin an Seitenlinie.  

Zahlen für Q2/23

• ORLADEYO Umsatz 81 Mio. $
  
• Verlust 75 Mio. $
  
• Cash 416 Mio. $
  
• MK 1,31 Mrd. $
  

https://ir.biocryst.com/news-releases/...r-2023-financial-results-and

Das >320 Mio. $ Umsatzziel wurde bestätigt, die Analystenerwartungen für das Sept.-Q liegen bei 85 Mio.$

 

hatten die genau $0.40 (Q2 2023 GAAP EPS of) vorher gesagt?  

könnte man jetzt einsteigen!  

Bewertung

Bei einer MK von 1,283 Mrd. $ (/320 Mio. $ Umsatz p.a) wird BCRX aktuell mit dem 4 fachen seines Umsatzes bewertet.

 

Die durchschnittliche Umsatzschätzung für Q3 liegt bei 86 Mio. $, man darf gespannt sein.  

Zahlen für Q3/23

• ORLADEYO Umsatz 85,7 Mio. $
  
• 9M/23 Umsätze 235 Mio. $
  
• FY23 Umsatzprognose "nicht weniger" als 320 Mio. $
• Verlust 36 Mio. $
  
• Cash 398 Mio. $
  
• MK 1,06 Mrd. $
  

https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/882796/...3006627/exh_991.htm

Umsatzerwartungen für Q3 dürften knapp erfüllt worden sein. Für Q4 liegen die Konsensschätzungen bei 90 Mio. $

 

Für 2024 liegen die Umsatzerwartungen der Analysten bei 410 Mio. $.
Rechnet man die 86 Mio. $ aus dem dritten Quartal auf ein Jahr hoch so landet man bei 344 Mio. $.
Vor diesem Hintergrund stelle ich mir immer noch die Frage ob BCRX mit diesem überschaubaren Umsatz"wachstum" ein Übernahmeziel darstellt?
Die aktuelle MK von 951 Mio. / 344 =  Faktor 2,8
 

BioCryst gibt Veröffentlichung von Daten der offenen Erweiterung der APeX-2-Zulassungsstudie mit ORLADEYO® (Berotralstat) bekannt
19. Dezember 2023

- Die in der Fachzeitschrift JACI: In Practice veröffentlichten Ergebnisse zeigen einen raschen und nachhaltigen Rückgang der HAE-Attacken und eine Verbesserung der Lebensqualität über 96 Wochen Behandlung mit ORLADEYO -

RESEARCH TRIANGLE PARK, N.C., 19. Dezember 2023 (GLOBE NEWSWIRE) -- BioCryst Pharmaceuticals, Inc. (Nasdaq: BCRX) gab heute bekannt, dass Daten aus der offenen Verlängerung (Open-Label Extension, OLE) der APeX-2-Studie mit dem einmal täglich oral einzunehmenden ORLADEYO® (Berotralstat) zur prophylaktischen Behandlung des hereditären Angioödems (HAE) bei Patienten ab 12 Jahren online im Journal of Allergy and Clinical Immunology veröffentlicht wurden: In Practice (JACI: In Practice) veröffentlicht.

…

Die Autoren kamen zu dem Schluss, dass ORLADEYO im Allgemeinen gut vertragen wurde, eine rasche und anhaltende Verringerung der HAE-Attacken bewirkte und die Lebensqualität während der Studiendauer von 96 Wochen verbesserte.

https://ir.biocryst.com/news-releases/...-open-label-extension-apex-2
 

• ORLADEYO vorläufiger Nettoumsatz des gesamten Jahres 2023 von 325 Millionen Dollar (+29 Prozent im Vergleich zum Vorjahr)
  
• ORLADEYO-Nettoumsatz wird im Jahr 2024 voraussichtlich zwischen 380 und 400 Millionen Dollar liegen
  
• Die Betriebskosten werden voraussichtlich im Jahr 2024 unverändert bleiben (365-375 Millionen US-Dollar)
  
• Das Unternehmen erwartet einen Betriebsgewinn im Jahr 2024, der sich im 2. Jahr 2025 einem positiven EPS und einem positiven Cashflow nähert

https://ir.biocryst.com/news-releases/...ary-full-year-2023-orladeyor
Die durchschnittliche Analystenschätzung für den Umsatz in 2024 liegt bei 399,8 Mio. $

 

• Q1 Umsatzkonsens 87,7 Mio. $
  
• FY24 Umsatzkonsens 394 Mio. $
  

Das CRV wird mit sinkenden Kursen immer attraktiver.

 

finde ja Biocryst überverkauft! Bei den Aussichten und der Pipeline....

https://www.nasdaq.com/de/market-activity/stocks/bcrx/analyst-research  

By the way jetzt wieder über 5 Dollar  

https://www.nasdaq.com/articles/...ency-approves-orladeyo-quick-facts