Optionsscheine od. Knock- Outs
zur Wahl welches Produckts bewegen.
Der Hintergrund ist ja derselbe, Ausnutzung der Hebelwirkung,
nur so ganz ist mir noch nicht klar geworden,
wo hier die Vor- und Nachteile der beiden Produkte
gegeneinander betrachtet liegen?
Ich wäre euch sehr dankbar, wenn eventuell jemand mal
vieleicht sogar anhand eines aktuellen Beispiels aufzeigen würde,
warum welches Produkt das bessere ist.
Gruß
Palme
(Bezugsverhälnis wir hier nicht erklärt)
Bei OS spielt die Zeit eine wichtige Rolle. Hier handelt man eher aus dem Geld hinaus!
Anfangs kostet der OS deutlich teuerer als er tatsächlich ist und je näher der Termin
rückt, desto mehr nähert sich der OS an den tatsächlichen Wert!
BEI OS: Der Hebel ist dann sehr hoch, wenn die Verfallzeit nahe ist und der OS um den Basiswert pendelt!!!
Bei Waves ist man immer im Geld. Zeit spielt hier keine große Rolle. ABER wenn die Barriere erreicht ist, dann ist das Ganze Geld von der Bank eingesackt.
Waves: Wenn der Wert nahe bei KnockOut Wert liegt!
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Mein Rat: wer kurzfristig zockt (Trades macht) dann Waves
sonst : für kurze Zeitspanne OS
HAMSI
ob ich nun ABNs oder Citys usw.. nehme ?
wenn ihr zum Beispiel heut auf die Telekom setzen würdet (steigender Kurs)
welcher Schein wäre mit kurzfristiger Sicht euer Favorit.
CB5YCN - Unlimited Turbo Bull auf Dt. Telekom.
Hierbei handelt es sich um ein Knock Out Produkt, Typ Long
Abstand zum Knockout ca. 20 %, Hebel 5
habe in STG 3,19 Euro pro Schein hingelegt
was hättet ihr anders gemacht
(Hintergrund: ich erwarte einen steigenden Kurs der T-Com, das im kurzfristigen Sinne)
Da gibt es eine Rubrik "Suche und Vergleiche..."
Dann deine Einschätzungen für den Wert (Index, whatever) eingeben und schauen, was dir ausgespuckt wird...
Kurzfristig, was heißt das?? Zehn Minuten, vier Stunden, drei Tage, zwei Monate? Darüber solltest du dir im klaren sein
der Hebel. Die Frage ist nur, wenn Du T-Com langfristig immer steigend siehst,
machst Du damit nichts falsch. Ich werde auch mal diese in Beobachtung setzten...
HAMSI
der Hebel."
ist das grundlegend nicht immer so?
@ SAKU
stimmt natürlich, die Zeit sollte präziser formuliert werden,
also ich dachte so an die nächsten 2 - 4 Wochen...
Was traust du der DTE zu? Nach oben, wie nach unten. (Hängt natürlich auch mit dem Gesmtmarkt zusammen - immer beachten!)
Wie sehr hängst du an guten Blutdruckwerten?
Beide Fragen sind im Zusammenhang mit dem Abstand zum KO zu sehen
BP: 10 Euro, akt. Kurs: 11 Euro, Verhältnis: 1:1
Hebel = 10/(11-10) = 10
neuer Kurs:
akt. Kurs.: 20 Euro
Hebel = 10/(20-10) = 2
HAMSI
nach unten bin ich etwas unschlüssig, deshalb habe ich auch einen
meineserachtens großen Abstand zum KO gewählt...
deine 2. Frage ist mir nicht ganz klar,
bedeutet "gute Blutdruckwerte" ziemlich konservative Werte ??
wenn ja, so kann ich sagen, das auch etwas mehr Risiko sein darf, allerdings
soll die Schwelle zur "Zockerei" unberührt bleiben.
.........
mich interessiert aber auch solche Meinungen, wie
"Warum Commerzbank, ich hätte lieber XYZ... genommen",
weiterhin könnte mir auch mal jemand weiterhelfen, was in dem Fall
"unlimeted", "Turbo" bedeutet?
da bin ich mir auch nie ganz sicher...
Du solltest bei dem Anlagehorizont immer die charttechnik im auge behalten.
Die Telekom befindet sich momentan in einem fallenden Kanal und hat einen massiven widerstand zw. 16 und 16,50 €.
Also kurzfristig siehts momentan noch nicht so gut aus.
Meiner Meinung lohnt sich erst ein Einstieg bei Durchbruch durch diese Marke.
Immerhin gibts ja in der Zwischenzeit genügend Aktien, wo es eindeutige signale gint/gab.
auf den ersten (meinen) Blick sehen sie völlig identisch aus,
beides Puts auf den Ölpreis, Basis (Strike) = 45, Ratio=1 usw...
nur der Kurs differenziert, soweit ich das erkennen kann um ca. 10 Cent
müssten nicht theoretisch beide Scheine gleich viel kosten?
sollten Banken unterschiedl. Modelle verwenden, kommt es lohgischerweise i.d.R. zu unterschiedlichen Ergebnissen.
2. In der formel nach Black/Scholes ist eine variable "impliziete volatilität" enthalten.
diese kann nur geschätzt werden.
Also gibt es auch hier abweichungsmöglichkeiten.
2. Die Société Générale verlangt 2 Cent weniger Spread (nur 7 Cent Spread anstatt 9 bei der Baden-Württembergischen Bank).
3. Eine unterschiedliche Preisberechnung der Banken ist möglich.
Gruß,
graziani
der SG3YWZ steht hier auf ariva mit dem Vermerk
Ausübungstyp: amerikanisch
bei onvista seh ich grad steht:
Typ E/A (soll doch bestimmt auch den Ausübungstyp meinen) --> europäisch
ist sicher nicht ein so entscheidendes Kriterium, aber
als Kennwert des Scheins sollte dies doch sicher fest stehen
Dadurch sind amerik. Puts ein wenig teurer.
Bei calls ergibt das keinen Unterschied.
Ausübungstyp: amerikanisch steht,
bei Onvista
Typ E/A (soll doch bestimmt auch den Ausübungstyp meinen) --> europäisch
das ist doch ein Unterschied ! (oder nur ein Fehler ?)
Gruß Palme
Gruß,
graziani
@ Meiko: kannst du vieleicht eine Beispiel WKN angeben, dann
kann ichs mir mal in Ruhe anschauen
Danke Gruß Palme
was ist wohl von den Rolling Turbos von Goldmann Sachs zu halten ? von donnerstag auf freitag lief das ja ganz gut bei einem dax-call RT, Hebel 35.
Ist das nicht etwas bei einer Erwartung, die von steigenden Kursen für eingie Tage ausgeht ?
salut
modeste
versuche auch mittels dieses Threads hier , mein wissen in
alternativen anlageideen zu erweitern..
hast du nicht mal ne WKN für dein Beispiel, dann könnt ichs mir wenigstens mal anschauen
...aber ziemlich riskant, 'rauf ist's steiniger als 'runter
35er Hebel ist ja schon ziemlich was...
salut
modeste